3月9日，SSRN预印本平台发表了来自上海对外经贸大学、中山大学、长沙理工大学、北京邮电大学的研究团队的题为“COVID-19 疫情下的“战疫债”深度分析——基于Copula 模型的信用利差视角”的文章。
该文章认为，随着多项COVID-19疫情防控的政策文件的出台，为募集资金用于疫情防控，保障受疫情影响相对较大的地区、行业以及参与疫情防控领域的企业的融资需求，监管机构开通“绿色通道”，各债券发行主体纷纷推出疫情防控债券——“战疫债”。该文章指出，研究利用基于Copula模型重点分析研究了战疫债信用利差和对应债券市场收益率两者之间的相关关系，结果表明两者之间存在着明显的正相关关系。该文章认为，实证结果还表明，央企、交运与医药行业、湖北省、超短融的战疫债和对应市场的关联度较高。该文章指出，通过对相关系数的分析，给政府和发行方在防疫期间的债券发行决策提供了一定的理论和数据支持。
*注，本文为预印本论文手稿，是未经同行评审的初步报告，其观点仅供科研同行交流，并不是结论性内容，请使用者谨慎使用。
